〖壹〗、 现货利润和盘面利润的期现结构及套利跨品种套利依据跨品种套利主要根据现货利润和盘面利润的期现结构去选取 正套或者反套，思路与跨期套利根据价差的期现结构选取 正套或反套类似举例说明以MTO利润为例，若现货利润尚可 ，盘面05合约利润较高 ，09合约和01合约盘面利润较低，05合约盘面利润可能被高估 ，单纯从05合约来说 ，做空盘面利润更。
〖贰〗 、 现货月的跨期套利操作思路当近月合约未能进入现货月之前，可按照上述根据基差判断期现修复方向结合盈亏比选取 正套或反套的方法操作当商品进入现货月之后 ，做跨期套利最核心的是按照以下思路操作back结构+低库存低仓单做正套因为低库存低仓单情况下 ，市场货源紧张，空头可能面临缺乏交割的货源 。
〖叁〗 、 因为当近月合约进入现货月之后 ，我们采取现货交割行情的思路去对待跨期套利 ，低库存低仓单的情况下，市场往往货源紧张 ，空头可能面临缺乏交割的货源 ，盘面上就容易出现逼仓，就算有时候看似库存很高，但是多头联合起来大量控制货源 ，也有可能导致空头无货可交 ，所以当商品进入现货月之后，如果是back结构 ，比较好 是以正套为主 ，即使 。
〖肆〗、 现货费用 高位运行，期货盘面承压 ，建议以区间震荡思路操作 ，关注5月下旬天气对产量的实际影响中长期若减产预期兑现且出口需求持续，可逢低布局远月合约若替代水果供应充足或天气改善 ，需警惕费用 回调风险套利基差收窄背景下 ，期现套利空间有限，可关注跨期价差修复机会如0510合约正套。
〖伍〗 、 反常表现现货上涨时 ，盘面未走“多近月空远月”的正套逻辑 ，反而呈现反套如LH59LH511反套 。
〖陆〗 、 反常表现现货上涨时，盘面未走“多近月空远月”的正套逻辑，反而呈现反套如LH59LH511反套 ，月差持续扩大例如 ，LH59月差从1340扩大至2515，与现货上涨趋势背离原因分析预期驱动交易者通过“LH59反套+LH09多单 ”表达对下半年猪价乐观预期 ，且LH11合约创新高强化了这一预期交割压力近月 。
〖柒〗、 四库存与仓储动态社会库存去化9月初以来国内社会库存大幅下降 ，主要因大厂检修减少零散单出货，且盘面走高时下游接货意愿增强全球供需紧张 ，但海外消费低迷 ，17月美德印日韩进口同比为负，进口窗口关闭交割库存震荡交割库存及港口库存波动 ，仓单在78月回升后9月持续流出 ，需关注新仓单变化对市场。
〖捌〗 、 期螺盘面利润模型显示，2022全年处于大的回落周期 ，11月盘面利润已经跌至零轴之下 ，与现货市场钢厂利润较 。
〖玖〗 、 匆匆忙忙，劳劳碌碌，徐立平留给期货日报记者最大的印象就是这个样子除了每天要紧跟盘面“走 ”外 ，初为人父的他还担起了奶爸的职责用一句典型的南京小调调侃下 ，对当前的他来讲真的是“陡门桥的筷子两头忙 ”从事多年铜现货贸易的徐立平，对现货市场走势的把握不在话下2009年上半年 ，一次 。
